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Deutsch Los términos como «crowdfunding», «crowdinvesting» y «crowdlending» se refieren al proceso de recaudación de fondos para implementar una idea. Pero si el crowdfunding consiste en atraer capitales para la fabricación de un producto, los otros dos términos reflejan la opinión del inversor sobre este método de financiación. ¿Cuál es exactamente la diferencia entre crowdinvesting, crowdlending y crowdfunding? ¿Cuáles son los riesgos, pros y contras de cada uno de los métodos anteriormente mencionados para recaudar fondos? Le informaremos sobre esto y sobre la base legal de dicha inversión.
Que es el crowdfunding
El crowdfunding es la “financiación colectiva” de proyectos. Su concepto, es decir, su idea, se publica en una de las plataformas de crowdfunding (las más populares son Kickstarter, Indiegogo, Crowdfunder, Boomstarter y Planeta.ru). Entonces, cualquier usuario registrado en el sitio web puede donar una determinada cantidad para la implementación del proyecto, es decir, convertirse en un inversionista. Como agradecimiento por la inversión le corresponde un pago único de los ingresos posteriores a la campaña de la empresa, o bien, una parte del producto en sí para el cual se recaudaron los fondos. También pueden ser las bonificaciones y los obsequios adicionales, según la temática del proyecto.
Las ventajas y las desventajas del crowdfunding
Entre las ventajas está la ausencia de intermediarios a la hora de recibir los fondos y en caso de la necesidad de devolver las inversiones en la situación de fracaso del proyecto. Para colocar un proyecto en una plataforma de crowdfunding no es necesario registrarse como empresario individual o ser un emprendedor experimentado. La asistencia financiera será ofrecida por el público interesado en el proyecto, y sus autores, junto con los inversores, recibirán una base de compradores potenciales.
Las desventajas del crowdfunding son la comisión de la propia plataforma (no se aplica a los inversores), la imposibilidad de recaudar más de la cantidad máxima que se establece por el servicio y la falta de garantías de implementación exitosa del proyecto.
Crowdfunding: ejemplos de proyectos exitosos y fallidos
Entre los proyectos, los fondos para la implementación de los cuales se recolectaron en plataformas de crowdfunding, aparecen con mayor frecuencia empresas de tecnología y juegos. Por ejemplo, el fabricante de relojes a prueba de agua Pebble Time recaudó más de 20 millones de dólares en Kickstarter, y los desarrolladores de Kingdom Death: Monster 1.5 recibieron 12 millones de dólares en fondos a través de la misma plataforma. La misma cantidad se recaudó para la producción de colmenas con un mecanismo automático de recolección de miel de Flow Hive. La consola de juegos Ouya recaudó un poco menos, alrededor de 8.5 millones de dólares.
Pero, por supuesto, no todos los proyectos tienen éxito en el crowdfunding. Por ejemplo, el «museo» Kickended presenta más de 8 mil proyectos que han recaudado hasta cero dólares para su implementación. Entre ellos se encuentran ambiciosos diseños de ropa que expresan las emociones del dueño, estuches para medicinas, libros y juegos para móviles. La falta de una descripción bien estructurada y comprensible, de un «mensaje motivacional» y una explicación de por qué los inversores deberían elegir este proyecto en particular para invertir sus fondos les impidió atraer las inversiones de muchos miles.
Qué es el crowdinvesting
Equity crowdfunding, o crowdinvesting, o inversión colectiva, es una inversión en startups y pequeñas empresas. A diferencia del crowdfunding está disponible tanto para personas físicas como jurídicas. La inversión mínima está determinada por la plataforma en la que se aloja el proyecto. Los fondos invertidos siempre se devuelven, ya sea en forma de acciones de la empresa o en forma de la misma cantidad que usted invirtió, pero con los intereses.
Los riesgos del crowdinvesting
Entre los principales riesgos se encuentran los impagos de inversiones, el déficit de rentabilidad y la congelación de fondos. Crowdinvesting se considera un negocio bastante arriesgado pero puede generar buenos dividendos según los estándares de los inversores individuales. ¿Por qué motivos puede perder su inversión y futuras ganancias?
- Quiebra del proyecto por el uso ineficiente de inversiones.
- Fraude por parte de los creadores del proyecto que de hecho puede no existir en un principio.
- Fraude por parte del sitio web donde se alojó el proyecto, o su quiebra. Por analogía con el párrafo anterior, puede ser que los fundadores de la plataforma recaudan fondos para sus propios fines y los proyectos expuestos para la inversión se esfumen inmediatamente después de que se transfiera el dinero.
- Inversión en grupos de proyectos. Un grupo contiene varios proyectos, cada uno de los cuales recibe un porcentaje igual de los fondos invertidos. Algunas ideas pueden resultar falsas y la ganancia resultante no cubrirá los fondos perdidos.
- Ralentización en el desarrollo de la empresa o congelación de fondos. En este caso usted podrá recibir el dinero invertido y los dividendos con un retraso considerable.
Las ventajas y las desventajas del crowdinvesting
Las principales ventajas de este método de inversión son el umbral de entrada bajo, la capacidad de recibir dividendos considerables y la simple diversificación de las inversiones (se pueden invertir pequeñas cantidades en diferentes proyectos). Las principales desventajas son la implementación no garantizada de proyectos, una gran cantidad de estafadores en el nicho y los riesgos ya mencionados.
Desde el punto de vista de una empresa que ofrece su proyecto a los inversores de crowdinvesting, se pueden encontrar las ventajas significativas. Es decir, casi cualquier idea puede implementarse sin necesidad de sus propias inversiones, y puede olvidarse por completo de la dependencia de grandes inversores.
Qué es el crowdlending
El crowdlending es otro tipo de financiación para proyectos empresariales, que se diferencia de los demás en que las personas físicas actúan como inversores. Las inversiones son atraídas únicamente por entidades legales que piden dinero prestado. Por lo tanto, una persona física obtiene sus ganancias: los fondos invertidos se devuelven junto con los intereses por su uso. Los bancos y las instituciones financieras no participan en la regulación del crowdfunding. De hecho, gracias al crowdfunding una persona puede comprar una participación en una empresa. Cualquier ciudadano mayor de 18 años puede convertirse en inversor en una plataforma de crowdfunding. Otra cosa es que cada plataforma prescribe sus propias reglas de cooperación. Por lo tanto, no es raro que las inversiones de los jóvenes empresarios se rechacen.
¿Quiere convertirse en inversor de crowdfunding? Antes de elegir un servicio asegúrese de que funcione de manera legal, que haya existido en el mercado durante más de tres años y que esté incluido en el registro del Banco Central de su país.
Hay tres opciones para hacer inversiones en servicios de crowdlending:
- Elección independiente de un proyecto e inversión de fondos exclusivamente en él.
- Inversión en un grupo de proyectos seleccionados según un criterio único (indicadores financieros o nivel de riesgo y área de actividad).
- Distribución de fondos por parte de la propia plataforma por partes iguales entre todos los proyectos, es decir, prestatarios.
¿Cuánto puede ganar invirtiendo como parte del crowdlending?
Por el uso de sus fondos los prestamistas pagan del 10 al 30 por ciento anual. La alta rentabilidad esconde riesgos no menos altos: una plataforma no se hace responsable de los proyectos publicados en ella. Otra desventaja del crowdlending es la falta de confianza en las empresas que publican sus proyectos en el servicio web. Algunas organizaciones no pueden obtener un préstamo bancario y, por lo tanto, recurren a este método de recaudación de fondos.